家族信托的形式

家族信托在幫助家族企業(yè)管理財富方面是非常靈活的，既能夠保持一致目標將財富保值增值、隔離風(fēng)險、代代相傳，也會根據(jù)家族情況而定制設(shè)計不同的架構(gòu)，家族信托架構(gòu)都需要設(shè)計得很復(fù)雜才能牢固嗎？其實，不是每個家族都有必要設(shè)立一個像李嘉誠家族那樣繁復(fù)的信托架構(gòu)，但每個希望設(shè)立家族信托的高凈值人士，都有必要了解關(guān)于家族信托的兩種主要形式：全權(quán)信托和固定信托。兩種信托形式的主要區(qū)別在于受托人權(quán)力的大小。

1、全權(quán)信托

全權(quán)信托，顧名思義，是指信托設(shè)立后，受托人可以自行決定信托財產(chǎn)的分配方式、財產(chǎn)的關(guān)聯(lián)運作方式等；受托人甚至可以行使酌情權(quán)，決定誰可成為受益人，決定增加或更改受益人。

2、固定信托

固定信托則與全權(quán)信托相反，信托契約通常會對信托財產(chǎn)的分配方式、管理運作方式等作出非常清晰的規(guī)定。顯然，固定信托對受托人的權(quán)力作出了很大限制。

 完全絕對的全權(quán)信托或固定信托并不多見，大部分家族信托是兩種形式的混合體，即部分內(nèi)容做清晰規(guī)定，部分權(quán)力放手給受托人，但總體上偏向于全權(quán)信托模式。全權(quán)信托設(shè)立后，信托資產(chǎn)的法律所有權(quán)不再屬于委托人，而屬于受托人，這個時候除了信托文件規(guī)定的條款外，委托人可以影響受托人的唯一手段是意愿書。但必須注意：受托人沒有義務(wù)必須按照意愿書行事，他僅會參照意愿書的指引去處理和分配信托資產(chǎn)。

不難看出，由于全權(quán)信托把處理和分配信托資產(chǎn)的權(quán)利交給了受托人，委托人不再享有對信托資產(chǎn)的法律所有權(quán)，與固定信托相比，更容易達到隔離財產(chǎn)的效果。另一方面，受益人以及各自得到的資產(chǎn)分配，可以由受托人不時酌定，而不是在設(shè)立信托時就固定無法靈活更改，因此更適合于家族信托。

家族信托的功能

具體來說，家族信托具有財富增值、事務(wù)管理、財富傳承三種功能。

1、財富增值

實現(xiàn)受托資產(chǎn)的保值增值，受托人將進行穩(wěn)健的資產(chǎn)投資；

2、事務(wù)管理

是最能體現(xiàn)家族信托價值的業(yè)務(wù)。家族信托提供以事務(wù)管理為特色的財富管理服務(wù)，充分執(zhí)行委托人的意愿，哪怕委托人離世或發(fā)生如離婚等家庭變故，也能按照委托人的意愿進行家族事業(yè)管理，防止股權(quán)被瓜分、公司經(jīng)營管理混亂等問題發(fā)生；

3、財富保護和傳承

委托人一旦把資產(chǎn)的所有權(quán)委托給信托公司，該資產(chǎn)的所有權(quán)就不再歸其本人，但相應(yīng)的收益依然根據(jù)委托人的意愿收取和分配。不管是委托人離婚分家產(chǎn)、意外死亡或被人追債，這筆錢都將獨立存在。家族信托還能夠幫助家族財產(chǎn)在傳承過程中減少損耗，通過約定一些受益人獎勵機制。

家族結(jié)構(gòu)規(guī)劃，信托的作用

信托是最常見也是最有效的家族結(jié)構(gòu)之一，能夠幫助高凈值人群規(guī)劃“財富傳承”，實現(xiàn)財富代代相傳。家族結(jié)構(gòu)規(guī)劃的主要作用是：

1、財富與稅務(wù)風(fēng)險隔離

通過離在岸信托聯(lián)動方式持有境外資產(chǎn)，并最終由頂層信托持有，充分利用各國稅務(wù)制度合理降低賦稅。可通過對境外公司周年審計報稅以及租賃實際辦公地址等方式，將持股的境外公司運作成當(dāng)?shù)囟愂站用?，在公司層面阻斷CRS信息向上穿透，為海外資產(chǎn)保全起到加成作用。

2、債務(wù)債權(quán)風(fēng)險隔離

以傘形架構(gòu)的方式隔離

1）企業(yè)股權(quán)與個人財富

2）各種不同形式資產(chǎn)，各自之間可能產(chǎn)生的連帶風(fēng)險，為家族全球資產(chǎn)體系提供架構(gòu)性的內(nèi)部風(fēng)險隔離。

3、財富有效傳承與控制

所有資產(chǎn)以信托的方式間接持有，資產(chǎn)傳承以及分配方式按照設(shè)立人意愿體現(xiàn)在信托契約上，有效且有針對性規(guī)避自身及子女的家事風(fēng)險。

另外，選擇合適的地域和合適的信托結(jié)構(gòu)是家族結(jié)構(gòu)規(guī)劃的重中之重。一直以來，開曼群島，BVI（英屬維京群島），香港，新加坡等采用英美普通法系的地域受到了多數(shù)高凈值家族的青睞。